多则利好消息引发市场关注！

　　近日 ，高盛将未来12个月MSCI中国指数的目标从85上调至90 。同时
，高盛将保险与材料板块评级上调至“增持 ”
。

　　日前，全国工业和信息化主管部门负责同志座谈会在京召开。其中提到 ，制定增强消费品供需适配性助力扩大消费行动方案；启动促进工业新兴产业发展培育壮大新动能行动
，完善人形机器人、物联网 、高端仪器仪表等产业发展政策；加强光伏等重点行业治理，以标准提升倒逼落后产能退出 。

　　此外 ，上海市经济信息化委印发《上海市进一步扩大人工智能应用的若干措施》，其中提出
，降低智能算力使用成本，发放6亿元算力券；扩大人工智能大模型应用 ，发放3亿元模型券
。支持新一代通用人工智能
、智能芯片、具身智能 、智能软件
、脑机接口等重点前沿方向的技术创新。

　　来看详细报道！

　　高盛上调MSCI中国指数目标

　　周一（7月28日）
，国际知名投行高盛上调了对中国股市的目标，将MSCI中国指数的12个月目标点位从85点上调至90点 。这意味着 ，MSCI中国指数较最新收盘价还有10%~11%的上涨空间。此外
，高盛维持对中国股市“超配
”的立场
。

　　年初至今，MSCI中国指数已上涨超过25%。在此背景下 ，高盛将投资策略转向聚焦个股
，将保险和材料板块的投资决策上调至“增持”，但对银行与房地产保持谨慎态度 。

　　高盛指出 ，中国股市近期突破震荡区间
，MSCI中国指数与沪深300指数分别创下四年新高和年内高点
。其中，国际贸易紧张局势的缓和是关键因素 ，其他利好因素包括二季度GDP数据强劲、部分重点行业“反内卷 ” 、港股IPO市场复苏等。更重要的是，外资对中资股兴趣增加 。

　　高盛6月及7月的全球路演回馈显示
，投资者对中资股的兴趣已攀升至近年高位，主要得益于投资者对美国市场的多元化投资需求、人民币升值的可能性
、DeepSeek等人工智能模型或AI应用的涌现、中资股估值较全球主要股市大幅折让等
。

　　高盛强调 ，投资者可关注民营龙头企业与高股息主题。高盛还调整了“民营十巨头
”名单
，加入宁德时代（03750.HK），剔除安踏体育（02020.HK） 。其余9家分别为腾讯控股（00700.HK） 、阿里巴巴（09988.HK）
、小米集团（01810.HK）、比亚迪股份（01211.HK） 、美团（03690.HK）
、网易（09999.HK）、美的集团（00300.HK） 、恒瑞医药（01276.HK）及携程集团（09961.HK）
。

　　上海将发放6亿元算力券

　　人工智能产业 ，又迎来政策支持。7月28日
，上海市经济信息化委印发《上海市进一步扩大人工智能应用的若干措施》 。

　　其中提出，降低智能算力使用成本
。发放6亿元算力券 ，加强算力调度平台建设
，体系化支持企业研发和应用大模型，加快大模型生态空间集聚。对租用智能算力的主体 ，市级给予最高30%租金补贴
，并推荐申报国家智能券补贴，按照“补早补小”原则 ，市区协同给予最多1年
、最高100%的租金补贴 。对自主智能算力设施部署项目，给予最高10%建设支持
，加速培育人工智能自主生态。

　　扩大人工智能大模型应用
。发放3亿元模型券，对调用云平台部署的第三方大模型API ，或采用第三方大模型私有化部署方式
，推进大模型垂类应用的主体，给予核定合同额最高50%、最高500万元补贴。

　　支持采购高质量语料 。发放1亿元语料券 ，加强语料公共服务平台建设
，对购买非关联方的语料进行大模型 、垂类应用
、智能体等研发和应用的主体，给予核定合同额最高30%、最高500万元采购补贴
。

　　支持人工智能基础理论 、方法和工具、新一代通用人工智能
、智能芯片、具身智能 、智能软件
、脑机接口、智算系统等重点前沿方向的技术创新 ，按照核定项目总投资给予最高30% 、最高5000万元支持。支持各类创新主体参与国家重大项目
、战略平台、揭榜挂帅等任务
，申报市级配套项目，给予最高5000万元支持 。对具有战略性 、公益性的关键项目 ，经市政府批准后可给予最高50%支持
。

　　值得关注的是
，在二级市场上，算力硬件股7月28日再度爆发 ，生益科技
、胜宏科技等多股再创历史新高。有券商表示，国内算力紧平衡的状态将持续
，国产算力的卡脖子环节如先进制程产能、先进封装产能 、大模型适配
、HBM供给等，随着时间推移均将被逐步攻克 ，产业链好消息预计将持续不断催化市场
，看好下半年乃至明年国产算力的投资机会 。

　　东方证券指出，国内AI大模型的持续发展、国产AI芯片性能的持续提升 、AI应用的百花齐放 ，有望使得我国AI产业持续蓬勃发展
，市场对于我国AI发展的信心有望持续增强
。

　　工信部：完善人形机器人等产业发展政策

　　据工信部消息，7月28日 ，全国工业和信息化主管部门负责同志座谈会在京召开。

　　其中提到
，启动促进工业新兴产业发展培育壮大新动能行动，完善人形机器人、物联网
、高端仪器仪表等产业发展政策 。完善服务型制造创新发展政策措施 ，提升工业设计发展水平
，大力发展工业文化，促进文化与产业深度融合
。

　　实施新一轮十大重点行业稳增长行动 ，充分发挥工业大省引领作用。制定增强消费品供需适配性助力扩大消费行动方案，加快人工智能终端、超高清视频 、智能穿戴
、无人机等技术开发和应用推广 。

　　制定数据要素赋能新型工业化、加快推进产业数字化转型的实施意见。完善基础软件 、工业软件高质量发展政策
。完善中国开源体系
，建设国家级人工智能开源社区。抓好制造业新型技术改造城市试点
、中小企业数字化转型百城试点 。推动“人工智能+制造 ”行动走深走实，加强底座攻关和重点场景应用
。分级分类深化工业互联网应用 ，培育一批工业智能体。

　　推动5G和千兆光网普及提质
，持续推进“信号升格”专项行动，加大万兆光网试点推进力度 。有序推进算力中心建设布局 ，提升智算资源供给能力和资源利用效率
。

　　巩固新能源汽车行业“内卷式
”竞争综合整治成效
，加强光伏等重点行业治理，以标准提升倒逼落后产能退出。

　　中信建投指出 ，光伏已成为“反内卷”代表性行业
，近期在整治低于成本价销售的背景下，产业链价格端已取得初步成效 ，硅料、硅片 、电池已成功顺价
，后续重点关注组件端顺价情况 。银河证券也表示，光伏行业作为国内“反内卷 ”重点行业之一 ，政策纾困或技术迭代有望加速供给出清，板块估值修复空间大
。